تأمین مالی پروژه، یکی از مهمترین عوامل در اجرای پروژههای سرمایهای بزرگ، انرژی و زیرساخت تلقی میشود. تامین مالی پروژه در نقطه کلیدی بین بازارهای سرمایه جهانی و صنایع انرژی و زیرساخت قرار دارد.
در این مقاله قصد داریم به معرفی کتابی در زمینه اصول تامین مالی پروژه بپردازیم. کتاب The principles of Project Finance که توسط Rod Morrison در سال 2012 نوشته و منتشر شده است، سعی نموده به بیان و توصیف اهمیت تامین مالی پروژهها در بازارهای جهانی بپردازد.
کتابی که اهمیت تامین مالی را در پروژههای بخش انرژی و زیرساختی مورد تحلیل قرار داده است. موضوع جالب در این کتاب آن است که فصلهای مختلف این کتاب توسط متخصصان متفاوتی نوشته شده که هر کدام در یک زمینه خاص تخصص دارند. این کتاب در 4 بخش اصلی نوشته شده که در ادامه به توصیف اجمالی هر بخش پرداخته شده است.
1. معرفی بخش اول کتاب
بخش اول این کتاب درباره موارد کلیدی در تامین مالی پروژهها از نگاه بانکداران، حقوقدانان و مشاوران بانکی به بحث میپردازد و سعی میکند مباحث ضمانتنامهای، تامین مالی چندجانبه و مسائلی نظیر بیمه را مورد بررسی قرار دهد. فصل اول تا دوازدهم این کتاب به بخش اول کتاب ارتباط دارد که عناوین هر فصل عبارت است از:
- فصل اول: تامین مالی پروژه - بازتابهای یک بانکدار
- فصل دوم: بایدها و نبایدها برای پروژههای موفق
- فصل سوم: نقش مشاوران تامین مالی در تامین مالی پروژه
- فصل چهارم: تامین مالی پروژه چند منبعی
- فصل پنجم: نقش و تأثیر نمایندگیهای اعتبار صادراتی در تامین مالی پروژه
- فصل ششم: نقش بانکهای چندجانبه و آژانسهای اعتبار صادراتی
- فصل هفتم: سند سوم بازل (Basel III) و پیامدهای آن برای تامین مالی پروژه
- فصل هشتم: دژاوو (آشناپنداری) یا پارادایم جدید؟
- فصل نهم: اوراققرضه پروژه در تامین مالی پروژه
- فصل دهم: اصول بیمه در تامین مالی پروژه
- فصل یازدهم: اصول استوا - استاندارد جهانی
- فصل دوازدهم: پیمانکاران چینی و کرهای در معاملات مالی پروژههای بزرگ
2. معرفی بخش دوم کتاب
خش دوم این کتاب به توصیف چگونگی تامین مالی پروژهها در صنایع مختلف در بازارهای انرژی و زیرساختی از جمله انرژیهای تجدیدپذیر، صنایع نفت و گاز و پروژههای راه و حملونقل پرداخته است. بخشی که از اهمیت خاصی برخوردار بوده و مطالعه آن میتواند بسیار مفید باشد. فصل سیزدهم تا بیست و سوم این کتاب به بخش دوم کتاب ارتباط دارد که عناوین هر فصل عبارت است از:
- فصل سیزدهم: تامین مالی انرژیهای تجدیدپذیر
- فصل چهاردهم: تامین مالی باد فراساحلی
- فصل پانزدهم: مشوقهای تجدیدپذیر بینالمللی
- فصل شانزدهم: تامین مالی پروژههای مایعسازی گاز طبیعی
- فصل هفدهم: وام مبتنی بر ذخایر نفت و گاز
- فصل هجدهم: تامین مالی بدون رجوع برای معادن
- فصل نوزدهم: بازار در حال تحول و مدلهای مشارکت عمومی - خصوصی در اروپا
- فصل بیستم: تامین مالی پروژه بازارهای نوظهور
- فصل بیست و یکم: پیشبینی ترافیک در طرحهای زیرساختی
- فصل بیست و دوم: راهآهن سبک - مسائل
- فصل بیست و سوم: بخش زباله انگلستان - یک ارزیابی
3. معرفی بخش سوم کتاب
خش سوم این کتاب موضوع جالبی را مورد بررسی قرار داده است. بحث تامین مالی در کشورهای مختلف و تفاوتهای موجود در فاینانس پروژهها در کشورهایی نظیر استرالیا، ویتنام، اندونزی، ترکیه، روسیه، آفریقا، فرانسه، آمریکا و برزیل موردبحث و تحلیل قرار گرفته است. فصل بیست و چهارم تا سی و چهارم این کتاب به بخش سوم کتاب ارتباط دارد که عناوین هر فصل عبارت است از:
- فصل بیست و چهارم: تامین مالی پروژه در بازارهای نوظهور
- فصل بیست و پنجم: پروژه مالی در استرالیا
- فصل بیست و ششم: زیرساخت ویتنام: نیازها و چالشها
- فصل بیست و هفتم: اندونزی، آینده
- فصل بیست و هشتم: چالشهای کلیدی در هند
- فصل بیست و نهم: تامین مالی پروژه در ترکیه
- فصل سیام: تامین مالی پروژه در روسیه
- فصل سی و یکم: آزادسازی پتانسیل زیرساختی آفریقا
- فصل سی و دوم: مشارکت عمومی خصوصی در فرانسه
- فصل سی و سوم: تعمیر زیرساختهای ایالات متحده
- فصل سی و چهارم: برزیل - برای آینده
4. معرفی بخش چهارم کتاب
بخش چهارم این کتاب به مطالعه موردی (Case Study) نتایج تامین مالی 10 پروژه بزرگ پرداخته است. مواردی که در Thomson Reuters Project Finance International که منبع اصلی برای اطلاعات تامین مالی پروژهها است، به چاپ رسیده و در این کتاب از منظر ساختاری، حقوقی و مالی مورد ارزیابی قرار گرفته است.
- میتوانید فایل کتاب را جهت مطالعات بیشتر دانلود نمایید.
